Öneri: “AL”, Hedef Fiyat: 2,95 TL
Fiyat 1,94 TL $0,32
Hedef Hisse Fiyatı 2,95 TL
Potansiyel Getiri 52%
Güçlü Yönler
Banka’nın, bedelli sermaye artımının (4,1 milyar TL) ardından 2020 strateji ve hedefleri dahilinde atılan adımların karlılığı artıracak nitelikte olmasıyla ön plana çıkması
Ocak ayında tamamlanan ana sermayeye dahil edilebilir (AT1) ihracının yanı sıra karlılıkta artış beklentisiyle sermayenin güçlenme eğilimi
Teknolojik yatırımlar ve optimizasyon çalışmaları ile maliyet kontrolü
Kredi portföyünün ücret ve komisyon gelirlerindeki artışı destekleyici nitelikte olması
Cazip sayılabilecek çarpanlar (3,51x F/K, 0,42x PD/DD)
Riskler
Faiz oranları ve döviz kurlarındaki ani yükselişler
Aktif kalitesi ve sermaye yeterlilik oranında yaşanabilecek olası bozulmalar
Yapı Kredi Bankası 0,42x PD/DD ile bankacılık sektörü değeri olan 0,70x’in altında işlem görmektedir. Banka, ayrıca MSCI Gelişmekte Olan Banka hisselerinin 1,10x olan PD/DD’nin altındadır.
Raporun tamamı için tıklayın.
Önemli Uyarı: HisseOnerileri.Com, özel izni olmadan hiç bir kurumun araştırma raporunu kendi sunucularında barındırmamaktadır. Sadece kurumların ilgili sayfasına yönlendirmektedir. Dolayısıyla çalışmayan linklerden ve yönlendirilen sayfalardaki içerikten ilgili kurum sorumludur.
