İş Finansal Kiralama Hisse Önerisi – Gedik Yatırım
Potansiyel: %20 ÖNERİ: AL
Şirket’in 3Ç13 dönemindeki net dönem kârı 21.4 milyon TL seviyesinde gerçekleşirken (2Ç12: 9.4 milyon TL), özkaynakları ise yılbaşına göre %8 artışla 610,6 mn TL’ye ulaşmıştır.
Şirket, 2013 yılı ilk dokuz aylık döneminde 311 milyon dolar işlem hacmiyle 2012 yılının aynı dönemine göre %49 artışla sektörün üzerinde bir büyüme gerçekleştirmiştir. Şirketin ilk dokuz aylık dönemdeki işlem hacmi sonucunda Pazar payı ise %6,13 olmuştur.
İş Bankası ile yaratılan sinerji vasıtasıyla İş Finansal Kiralama, Banka’nın geniş müşteri ağında yer alan şirketlerle uzun yıllara dayanan güven ilişkisi geliştirebilme imkanına sahip olması ayrıca hizmet sunduğu sektör sayısını artırarak hedef kitlesini sürekli olarak genişletmesiyle sektörde olumlu ayrışmaktadır.
Finansal Kiralama Şirketlerine ilişkin olarak yapılan yeni düzenlemeler ile hayata geçen yeni ürünlerin, işlem hacmi ve müşteri tabanı konusunda olumlu katkıları olmasını bekliyoruz.
Şirket’i cari 7.74x F/K ve 0.73x PD/DD çarpan seviyeleri itibariyle iskontolu işlem gördüğünü düşünüyoruz.
Gedik Yatırım 2013 Aralık Aylık Bülteni
Raporun tamamı için tıklayın.
Gedik Yatırım Araştırma
Önemli Uyarı: HisseOnerileri.Com, özel izni olmadan hiç bir kurumun araştırma raporunu kendi sunucularında barındırmamaktadır. Sadece kurumların ilgili sayfasına yönlendirmektedir. Dolayısıyla çalışmayan linklerden ve yönlendirilen sayfalardaki içerikten ilgili kurum sorumludur.
